Tylko doświadczeni inwestorzy potrafią w długim okresie osiągać zadowalające zyski, grając na kontraktach terminowych na WIG20
Na Giełdzie Papierów Wartościowych notowane są kontrakty terminowe na indeksy rynku akcji, akcje poszczególnych spółek, waluty, obligacje. Zainteresowanie inwestorów skupia się na kontraktach terminowych, których instrumentem bazowym jest indeks akcji 20 najważniejszych spółek. Podstawową przyczyną tak dużego powodzenia kontraktów terminowych na WIG20 są ich zalety jako narzędzia spekulacji nie tylko na wzrost, ale także, co kluczowe zwłaszcza w okresie giełdowej bessy, na spadek notowań akcji na giełdzie. Inwestor grający na zwyżkę kupuje kontrakty (zajmuje długą pozycję), licząc na to, że po wzroście poziomu indeksu odsprzeda je (zamknie długą pozycję) po wyższej cenie. Natomiast inwestor chcący zarobić na spadku indeksu WIG20 sprzedaje kontrakty (zajmuje krótką pozycję). Jeżeli nastąpi spodziewana obniżka poziomu indeksu, odkupi je po niższej cenie (zam- knie krótką pozycję).
Spekulacji sprzyjają niskie prowizje. Dla inwestorów indywidualnych wynoszą one 6-15 zł za zawarcie transakcji. Odpowiednia prowizja na rynku akcji wynosi aż 100-300 zł. Niskie prowizje i wysoka płynność rynku pozwalają wykorzystywać nawet małe zmiany notowań podczas sesji. Nierzadkie jest otwieranie i zamykanie pozycji co kilka minut. Większość spekulantów zamyka pozycje na tej samej sesji giełdowej, na której zostały otwarte. Tak więc kontrakty terminowe są przede wszystkim narzędziem spekulacji o bardzo krótkim horyzoncie czasowym.
Materiał chroniony prawem autorskim - wszelkie prawa zastrzeżone.
Dalsze rozpowszechnianie artykułu za zgodą wydawcy INFOR PL S.A. Kup licencję.