Od 2007 r. klienci towarzystw funduszy inwestycyjnych są coraz bardziej aktywni, jeśli chodzi o zarządzanie portfelem. To zjawisko ma związek ze wzrostem zmienności na rynkach finansowych, a szczególnie na rynkach akcji.
Z danych Aviva Investors TFI – obecnie drugiego pod względem wielkości aktywów w zarządzaniu (9,96 mld zł) towarzystwa na polskim rynku – wynika, że w skali roku przeciętny klient przenosi pomiędzy funduszami różnych kategorii ok. 90 proc. aktywów. W latach 2004-2006 konwersja dotyczyła ok. 50 proc. aktywów, a w latach 2002-2003 mniej niż 30 proc.
– To zjawisko niewątpliwie ma związek ze wzrostem zmienności na rynkach finansowych, a szczególnie na rynkach akcji – tłumaczy Marek Przybylski, prezes Aviva Investors TFI. Widać ją choćby na przykładzie indeksu WIG. W każdym z ostatnich siedmiu pełnych lat różnica między najwyższym a najniższym poziomem indeksu (który dziś wynosi ok. 40 300 pkt) zawsze przekracza 10 tys. pkt. Przed 2005 r. stało się tak tylko w jednym roku (1994, kiedy to WIG zanurkował o 42,7 proc.).
Załóż konto lub zaloguj się
i zyskaj dostęp na 14 dni za darmo.
Materiał chroniony prawem autorskim - wszelkie prawa zastrzeżone.
Dalsze rozpowszechnianie artykułu za zgodą wydawcy INFOR PL S.A. Kup licencję.